原油交易提醒:疲弱美元令油价企稳,增产忧虑仍浓厚

2018-02-14 14:04:24 树袋熊 11545
周三(2月14日)油价基本持稳,受助于经济增长良好,以及预期美元疲软将提振能源需求。尽管如此,油价仍低于近期高位,受美国库存增加、全球实货供应充足等供应过剩迹象影响,虽然IEA上调石油需求,但美国增产或抵消需求增幅也引起了市场担忧情绪加重。

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美元疲软和经济增长为油价带来良好提供支撑


油价基本持稳,美国原油期货震荡交投于59.20美元/桶附近,布伦特原油期货震荡交投于62.85美元/桶附近。交易员称,美元持续疲软以及经济增长稳健支撑油价。

全球股市在近期大幅震荡后显露回稳迹象,令美元转攻为守,进而提振油价。市场对美国通胀高企可能阻碍经济增长忧心忡忡,加上特朗普预算案将显著吹大联邦赤字,且特朗普就贸易摩擦发出新威胁,助涨了投资者对美元的空头押注。

另一方面,美元兑日元跌至十五个月低位,日元兑所有其他货币全线走强。主要因标普500指数期货和日本股指大跌,日本央行行长的人选还存在不确定性,同时技术上跌破重要关口,多头的的止损卖出也加剧了美元兑日元汇率的下跌。这也打压了美元走弱,侧面提振了油价走强。

投资银行RBC Capital Markets在给客户的报告中称,尽管我们仍认为今年经济基本面将强劲,但投资者不应忽视已经显现的警示迹象,实货市场出现大量供应过剩。

IEA上调石油需求,但产出增速可能超过需求增速


IEA表示,2018年全球石油供应将超过需求,这引发市场对于减少库存的努力将达不到预期的担忧。

IEA将全球需求预估上调了7.7%,但产量的增加,尤其是美国(已经超过沙特成为全球第二大产油国)的产量增加可能会超过需求的增幅。

IEA表示,美国生产商正在进行第二波产量增长,这是非常惊人的,2018年美国原油产量的增幅可能与全球需求增长持平。

美国能源信息署(EIA)上周表示,预计美国石油产量将在2018年底超过1100万桶/日,比上月的预期提前一年。

United-ICAP的首席技术分析师Walter Zimmerman认为,有很多人祈祷上周油价暴跌只是一种反常的走势,一旦股市反弹,油价就会随之上涨。Zimmerman指出,到目前为止,虽然油价走势并不妙,但还没有破位。并补充称,油价要进一步下跌才会步入熊市。

API库存增加令油价承压


美国石油协会(API)公布数据显示,截至2月9日当周,美国原油库存增加394.7万桶,至4.224亿桶,预估为增加260万桶。

上周汽油库存增加463.4万桶,预估为增加136.7万桶。上周精炼油库存增加110万桶,预估为减少162.5万桶。美国上周原油进口减少5.4万桶/日至780万桶/日。

知名金融博客零对冲表示,油价近期走势疲软,在API数据公布前,油价依然未能有起色;API公布原油、汽油和精炼油库存超预期后,美国原油和汽油期货进一步扩大跌幅。

技术面上,美国原油可能再度下探在每桶58.04美元的支撑位,而且很有可能跌破该水位,并向下道支撑位57.33美元进一步滑落。

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上述支撑位分别为始于66.30美元下跌c浪的276.4%和300%预测位。

由58.04美元支撑位引发的反弹几乎已被逆转,上述c浪可能已经恢复。日线图上的波浪形态显示,美国原油正处在一个波浪(4)上,此浪正在向在56.65美元左右更小4浪的底部展开。56.65美元是一个更大浪(C)的50%预测位。

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此浪(4)可能在56.65美元左右结束,然后会被一个上升浪(5)逆转。

由于布伦特原油再度未跌破每桶61.87美元的支撑,目前信号不明朗。

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上述支撑为自70.02美元开始的下行(c)浪的276.4%预测位所提供。若未跌破支撑暗示在该水准附近可能形成底部。

日线图上,油价正处于(4)浪,该浪正逼近较小型第4浪底部61.15美元。这几浪都是从44.35美元开始的较大C浪的一部分。

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预测分析显示目标位在50%水准59.99美元。布伦特原油当前的深度修正很有可能在59.99-61.15美元区间结束。

汇通财经易汇通行情软件显示,北京时间13:54,美国原油期货报59.19美元/桶,布伦特原油期货报62.81美元/桶。

行情

美元指数 89.89 0.14 0.16%
欧元美元 1.2295 -0.0035 -0.28%
英镑美元 1.3967 0.0011 0.08%
美元日元 106.89 0.14 0.13%
美元人民币 6.3372 -0.0155 -0.24%
现货黄金 1328.71 -3.34 -0.25%
现货白银 16.54 -0.07 -0.44%
美原油 63.58 0.81 1.29%
澳元美元 0.7843 -0.0003 -0.04%
美元加元 1.2633 -0.0072 -0.57%
上证指数 3289.02 20.47 0.63%
日经225 21892.78 156.34 0.72%
英国FT 7244.41 -7.98 -0.11%
德国DAX 12483.79 21.88 0.18%
纳斯达克 7337.39 127.30 1.77%