特朗普再度抨击强势美元和美联储,超级周行情拉开序幕

2019-03-04 09:40:01 青择 26455 汇通网版权所有
汇通网讯——上周六(3月2日)特朗普再度批评强势美元和美联储。3月1日美国公布的多项经济数据不及预期,但是整体来看美国经济增长势头相对稳健,美元存在进一步反弹空间。展望本周,将迎来欧洲央行、加拿大央行以及澳洲联储的利率决议,美国2月非农数据也备受瞩目。此外,美联储主席鲍威尔、英国央行卡尼、欧洲央行德拉基等官员都将发表重要讲话,料掀起汇市、金市行情。
上周六(3月2日)特朗普向金融市场发出“通牒”(警告)——再度批评强势美元美联储。3月1日美国公布的多项经济数据不及预期,但是整体来看美国经济增长势头相对稳健,若美联储保持中性的货币政策,美元存在进一步反弹空间。

展望本周,将迎来欧洲央行、加拿大央行以及澳洲联储的利率决议,美国2月非农数据也备受瞩目。此外,美联储主席鲍威尔、英国央行卡尼、欧洲央行德拉基等央行官员都将发表重要讲话,料掀起汇市、金市行情。

大宗商品方面,上周五(3月1日)现货黄金与美原油均录得较大跌幅。从基本面消息来看,美国制造业数据疲弱,盖过石油输出国组织减产和对委内瑞拉及伊朗的制裁给油市带来的支持;美元指数和两年期美国公债收益率走高削弱了黄金的吸引力。

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特朗普再打嘴炮鞭策美联储主席鲍威尔


特朗普周六(3月2日)在马里兰州举行的保守党政治行动会议(CPAC)上发表了内容广泛的讲话,这次发言超过两个小时,是迄今为止他任内最长一次演讲。对于金融市场来说,主要聚焦点在两个方面。

☆特朗普再度抨击“强势美元”
特朗普说道:“我想要一种对我们国家有好处的美元,而不是一种如此强势的美元,以至于它强势到让我们难以和其他国家做生意。”

☆特朗普沙射影批评了美联储主席鲍威尔

总统没有提到鲍威尔的名字,但是提到了美联储里有一位喜欢提高利率的先生,我喜欢量化紧缩的先生,喜欢强势美元的先生。

他补充说“你能想象如果我们不采取量化紧缩政策,让利率保持在目前的水平吗?现在没有通货膨胀。”

下面是特朗普上任以来,对于美元的部分评论:

2017年1月,美元在大选结束后出现飙涨后,特朗普表示美元“过强”。

2017年4月,特朗普正式表态——我们的货币过于强势,正在扼杀我们,强美元很要命。

2018年1月,在参加达沃斯论坛期间,特朗普表示,最终我希望看到强势美元。

2018年7月,特朗普表示,美元升值让我们处于非常不利地位。

2018年12月特朗普表示,我们的经济唯一的问题就是美联储。在那之前的几天,外媒报道称,特朗普曾讨论过解雇他挑选的美联储主席鲍威尔,原因是对一系列加息感到失望。

鲍威尔在上周国会发表的证词依旧给出模凌两可的态度,总体依旧是重申美联储在决定进一步加息方面将保持耐心。他指出,随着通胀压力的变小,海外以及政府政策的不确定都意味着需要对未来政策变化采取耐心的态度。

他说道:“尽管目前的经济状况是健康的,但在过去几个月里,看到了一些相反的趋势和相互矛盾的信号。临近年底,金融市场变得更加动荡,与去年早些时候相比,目前的金融环境对增长的支持力度有所减弱。”

富国证券外汇策略师表示,鲍威尔并不比我们1月份看到的更加鸽派,比如他对劳动力市场的叙述中带有些许鹰派信号。问题是,市场已经消化了从美联储转向更中立或更依赖数据立场的巨大转变。

美联储官员1月底开会时,将联邦基金利率目标区间维持在2.25%-2.5%不变。他们将于3月19日至20日在华盛顿再次聚首,多数经济学家和投资者预计他们将再次维持利率不变,届时投资者需留意利率决议声明以及美联储主席鲍威尔在新闻发布会上的讲话。

美国消费支出和制造业数据转弱,无碍美元指数录得三连阳


亚市早盘,美元指数小幅震荡上行,日内涨幅达0.11%,现报96.42,有望录得四连阳。

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美元指数日线图)

上周五(3月1日)公布的数据显示,美国1月个人所得逾三年来首次下滑,12月消费者支出降幅为2009年以来最大,反映出美国经济在第一季初增长疲弱。

其他公布的数据包括,2月工厂活动触及逾两年低点,制造商报告新订单和招聘放缓,也表明经济增长前景转趋黯淡。随着1.5万亿美元减税计划和政府增加支出的刺激效应逐渐消退,美国经济增长正在减速。贸易摩擦、加息、全球增长放缓以及英国脱欧的不确定性使经济前景蒙阴。

不过,消费者支出可能仍受到储蓄强劲增长的支撑。12月储蓄额从11月的9613亿美元飙升至1.2万亿美元的六年高位。储蓄率跃升至7.6%的三年高点。此外,消费者信心依然高涨。

富国银行分析师指出,坏消息是消费者面临一些阻力,场一直不稳定,政府关门增加了不确定性,有证据表明退税可能略微落后于计划。不过该行预计今年的消费者支出将温和下降,而不是直线下降。

llianceBernstein资深美国分析师Eric Winograd表示:“小幅放缓仍是2019年最有可能出现的发展路径,至少在今年下半年之前,我们不应指望美联储采取任何行动。”

尽管上周五美国的经济数据并不给力,但是整体来看美国经济增长势头只是合理放缓,这可能会使美联储眼下的货币政策偏向中性,这也给了美元提供了反弹的动力。

现货黄金失守千三整数关口,投机者在5年交易区间顶端暂时获利了结


美元指数和两年期美国公债收益率在过去几天攀升,此外全球股市上扬激发风险偏好,导致近期黄金表现不佳。上周金价创下一年半来最大单周跌幅,目前在两个月低点1295一线徘徊。

多伦多道明证券商品策略主管Bart Melek表示:“上周公布的美国第四季国内生产总值(GDP)数据强于预期,提振美债收益率,削弱无收益黄金的吸引力。鉴于美国数据看似相当强劲,我们预计还将看到市场对美联储有关仍可能升息的声明做出反应。

U.S. Bank Wealth Management高级投资策略师Rob Haworth表示,金价已触及过去5年交易区间的顶端。他将顶端定在1350美元至1400美元之间。如果不进一步放松金融环境、加剧股市波动或通胀,金价很可能难以达到这一5年交易区间的顶端。

全球最大的黄金上市交易基金SPDR Gold Trust的持金量降至去年12月底以来最低水平,反映出投资者对黄金的买兴略有消退。但也有分析师认为,并不需要太过担忧,这主要是由于投资者们在金价此前大涨后,选择获利了结的影响。总体而言,今年年初以来黄金ETF的增持是颇为强劲的,表明了投资者们情绪依然比较向好。

在需求方面,各国央行一直在大举增持黄金,地缘政治不确定性和经济担忧促使各国央行增加黄金储备,2018年黄金净购买量达到651.5吨,为50多年来的最高水平。

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现货黄金日线图)

美原油重挫近3%,全球经济放缓重压今年原油需求前景


亚洲时段,美原油小幅上涨,日内涨幅达0.52%,现报56.12美元/桶。

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(美原油日线图)

美国供应管理协会(ISM)公布的数据显示,2月制造业指数降至54.2,为2016年11月来最低,且低于预估。

Again Capital LLC合伙人John Kilduff表示:“我们一直是全球繁荣之岛,因此如果经济放缓来临,对油价来说是一个坏消息,油价在上周五早盘上涨,直至数据公布后下挫。”

数据显示,OPEC成员国在 2月原油产量较1月下降30万桶/日,共计达3068万桶/日,创2015年来最低水平,但潜在的需求下降,同时抵消了产油国抑制全球供应过剩的努力带来的支撑。

随着来自中国的需求进一步降温,韩国2月出口以近三年来最快的速度萎缩。根据调查显示,分析师对今年油价大幅上涨的前景愈发悲观,在经济全面放缓的情况下,今年全球燃料消耗料将下滑。

行情

美元指数 96.35 -0.17 -0.17%
欧元美元 1.1355 0.0018 0.16%
英镑美元 1.3282 0.0027 0.2%
美元日元 111.19 -0.24 -0.22%
美元人民币 6.7128 -0.0002 -0%
现货黄金 1308.79 5.08 0.39%
现货白银 15.408 0.059 0.38%
美原油 59.76 0.38 0.64%
澳元美元 0.7097 -0.0007 -0.1%
美元加元 1.3313 -0.0021 -0.16%
上证指数 3090.98 -5.44 -0.18%
日经225 21566.85 -17.65 -0.08%
英国FT 7322.14 22.95 0.31%
德国DAX 11729.30 72.24 0.62%
纳斯达克 7714.48 25.95 0.34%