INE原油创本周新低,无视中国进口大增;OPEC心态或正在逆转,考虑出奇招

2019-04-12 15:52:44 交易骑士 12017 汇通网版权所有
汇通网讯——4月12日上海原油价格下跌,盘中创本周低点至472.4元/桶,如果油价飙升,OPEC可能会让我们大吃一惊,先发制人地增产。如果委内瑞拉和伊朗的供应进一步下降,油价继续上涨,OPEC可能从7月起提高石油产量,因为与俄罗斯和其他盟国延长减产期限可能会导致市场过度紧缩。中国1-3月原油进口同比增加8.2%至1.21亿吨。
周五(4月12日)上海原油价格下跌。主力合约SC1905,以475.2元/桶收盘,下跌4.2元,跌幅为0.88%。盘中创本周低点至472.4元/桶,因如果油价上涨、供应缺口扩大,OPEC 可能会增产石油。中国1-3月原油进口同比增加8.2%至1.21亿吨。

Price Futures Group分析师Phil Flynn表示,现在有一种说法是,如果油价飙升,OPEC可能会让我们大吃一惊,先发制人地增产。如果委内瑞拉和伊朗的供应进一步下降,油价继续上涨,OPEC可能从7月起提高石油产量,因为与俄罗斯和其他盟国延长减产期限可能会导致市场过度紧缩。

市场对OPEC可能增产的担忧,加剧了对美国原油产量正在上升的忧虑。美国原油库存上周激增700万桶至4.566亿桶的17个月高位。美国原油日产量仍维持在创纪录的1,220万桶,令美国超越俄罗斯和沙特阿拉伯成为全球最大产油国 。
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重要财经数据


4月13日 01:00  美国4月12日当周总钻井/石油/天然气总数。

期货合约和成交情况一览


上海国际能源交易中心成交情况 2019年4月12日(周五)
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交易综述与交易策略


上海原油价格下跌。主力合约SC1905,以475.2元/桶收盘,下跌4.2元,跌幅为0.88%。盘中创本周低点至472.4元/桶,全部合约成交268318手,持仓减少2348手至59762手。主力合约成交237404手,持仓减少4400手至32954手。
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交易逻辑:如果油价飙升,OPEC可能会让我们大吃一惊,先发制人地增产。如果委内瑞拉和伊朗的供应进一步下降,油价继续上涨,OPEC可能从7月起提高石油产量,因为与俄罗斯和其他盟国延长减产期限可能会导致市场过度紧缩。中国1-3月原油进口同比增加8.2%至1.21亿吨。

支撑位:美油短线60整数关口支撑强劲;INE原油470整数关口支撑较强。

阻力位:美油五日均线压制,64上方阻力明显;INE原油短线回落,创本周新低,480阻力位明显。

交易策略:基本面中性偏空,方向建议偏空,建议轻仓高抛;技术上有回调需求,做多应当等待一定的回调,做空以在475之上。

中国及海外消息


【海关总署:今年一季度,我国外贸进出口总值7.01万亿元人民币,比去年同期增长3.7%;贸易顺差5296.7亿元,扩大75.2%】
海关总署:中国1-3月成品油进口同比增加5.8%至872万吨;中国1-3月原油进口同比增加8.2%至1.21亿吨;中国1-3月天然气进口同比增加17.8%至2427万吨;中国1-3月煤及褐煤进口量减少1.8%至7463万吨;中国1-3月大豆进口同比减少14.4%至1675万吨;中国1-3月铁矿砂及其精矿进口同比减少3.5%至2.61亿吨。

海关总署12日公布的最新数据显示,一季度中国外贸总额7.01万亿元人民币,同比增长3.7%,比前两个月明显回升。3月当月外贸表现更加出色,贸易总额同比增长近10%,出口额大增超过20%(国是直通车)
海关总署:一季度中美贸易总值8158.6亿元,同比下降11%。

【美国专多位家看好中国经济持续增长前景】
专家日前在纽约举行的美籍华人精英组织百人会2019年年会表示,劳动生产率的持续提高、政策的灵活性、富有活力的私营部门和对教育的投资等,成为推动中国经济持续增长的重要因素。美国奥尔布赖特石桥集团高级合伙人艾米·切利科(中文名谢安敏)表示,尽管人口出生率在下降,但中国劳动生产率的持续提高将抵消人口老龄化带来的负面影响。此外,中国在技术、基础设施、教育和医疗健康方面都在取得进步(新华网) 。

【中汽协:3月乘用车销量同比下滑6.9%】
中汽协:3月,乘用车产销分别完成209万辆和201.9万辆,比上月分别增长83.3%和65.6%,比上年同期分别下降5%和6.9%,降幅仍大于汽车总体,但是降幅明显收窄。 

【道达尔与广汇能源签10年LNG购销协议】
4月3日,道达尔与广汇能源签署液化天然气(LNG)长期购销合同。根据合同,道达尔以长期合同和现货销售的方式通过广汇能源位于江苏启东的接收站,每年向中国供应70万吨LNG,合同期为10年。作为全球第四大国际石油天然气公司,目前道达尔已将天然气业务作为战略核心,加大了对天然气上游领域的投资,包括并购法国Engie集团的LNG资产,推进俄罗斯亚马尔项目、澳大利亚IchthysLNG项目的开工,以及推动北极、尼日利亚等地区的新项目。预计到2035年,天然气在该公司油气产量中的比重将由目前的50%上升到60%。

【3月份化学原料和制品制造业出厂价格同比下降2.5%】
国家统计局今天发布了2019年3月份PPI(工业生产者出厂价格指数)数据,全国工业生产者出厂价格同比上涨0.4%,环比上涨0.1%;工业生产者购进价格同比上涨0.2%,环比持平。其中,化学原料和化学制品制造业出厂价格环比下降0.4%,同比下降2.5%。

从环比看,PPI由上月下降0.1%转为上涨0.1%。其中,生产资料价格由上月持平转为上涨0.2%,生活资料价格由上月下降转为持平。在主要行业中,涨幅扩大的有石油和天然气开采业,上涨5.6%,比上月扩大0.6个百分点;石油、煤炭及其他燃料加工业,上涨2.3%,扩大1.4个百分点;黑色金属冶炼和压延加工业,上涨1.1%,扩大0.8个百分点。降幅收窄的有计算机、通信和其他电子设备制造业,下降0.2%,收窄0.6个百分点;电气机械和器材制造业,下降0.1%,收窄0.3个百分点。汽车制造业价格由上月下降转为持平。煤炭开采和洗选业价格下降0.1%,降幅与上月相同。

【中国与牙买加签署共建“一带一路”谅解备忘录】
11日,中国与牙买加签署《关于共同推进丝绸之路经济带和21世纪海上丝绸之路建设的谅解备忘录》。双方将在共商、共建、共享的原则指导下,尊重彼此利益和重大关切,深化互信和互利合作,在政策沟通、设施联通、贸易畅通、资金融通、民心相通、能力建设等领域开展合作,实现共同发展和共同繁荣。(新华社)

【国家能源局:2019年度安排新建光伏项目补贴预算总额度为30亿元】
国家能源局综合司发布关于征求对2019年风电、光伏发电建设管理有关要求的通知(征求意见稿)意见的函。2019年度安排新建光伏项目补贴预算总额度为30亿元,其中,7.5亿元用于户用光伏(折合350万千瓦)、补贴竞价项目按22.5亿元补贴(不含光伏扶贫)总额组织项目建设 。 

原油与大类资产比价关系


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机构观点


【华泰期货:OPEC3月产量继续下滑】
本月三大机构月报陆续公布,其中EIA与OPEC由于上调了2018年非OPEC供应的基数,因此2019年增速有所下修,EIA从239万桶/日下修至224万桶/日,OPEC从224万桶/日下修至217万桶/日,IEA基本维持不变在175万桶/日,需求上来看,三大机构修正幅度不大,总体增速仍旧在120万桶/日至140万桶/日之间。此外根据三大机构数据,OPEC产量目前继续下降至3000万桶/日左右,我们认为当前平衡表依然趋于收紧,但市场担心OPEC可能会因此而增产石油,我们认为不排除OPEC在6月份的会议上做出放松限产的决定,但仍要取决于油价以及库存水平,如果布伦特接近80美元/桶,OPEC增产的可能性会加大,但就目前来看,二季度内增产的可能性不大。

行情

美元指数 98.25 0.17 0.17%
欧元美元 1.1134 -0.0021 -0.19%
英镑美元 1.2877 -0.0025 -0.19%
美元日元 111.88 -0.31 -0.28%
美元人民币 6.7441 0.0222 0.33%
现货黄金 1276.93 1.17 0.09%
现货白银 14.872 -0.075 -0.5%
美原油 66.16 0.27 0.41%
澳元美元 0.7003 -0.0012 -0.17%
美元加元 1.3516 0.0023 0.17%
上证指数 3123.83 -77.79 -2.43%
日经225 22307.58 107.58 0.48%
英国FT 7450.18 -21.57 -0.29%
德国DAX 12316.87 3.71 0.03%
纳斯达克 8102.02 -18.81 -0.23%