纽市盘前:全球贸易风险上升,纽元领跌商品货币;脱欧仍不容乐观,英镑高位回落近百点

2019-05-06 21:45:51 交易骑士 20045 汇通网版权所有
汇通网讯——5月6日欧洲时段,美元指数创日内新高至97.7328,涨幅近0.2%,因全球贸易风险担忧再起,非美普跌,美元获得避险需求提振。英镑兑美元盘中触及4月4日以来新高1.3185,但随后回落百点,投资者担心大家此前对脱欧进展太过乐观,英镑多头在避险情绪中处于守势。纽元兑美元创七日新低至0.6599,下跌超0.6%。贸易风波叠加新西兰联储降息预期成不堪承受之重。
周一(5月6日)欧洲时段,美元指数创日内新高至97.7328,涨幅近0.2%,因全球贸易风险担忧再起,非美普跌,美元获得避险需求提振,关注本周美国PPI及CPI数据,寻找通胀下行压力消退的证据。英镑兑美元盘中触及4月4日以来新高1.3185,但随后回落至1.3082的日内低点,跌幅超0.6%,投资者担心大家此前对脱欧进展太过乐观,英镑多头在避险情绪中处于守势。本周将公布英国GDP初值和美国通胀数据。不过,关键焦点仍将放在周二重启的跨党派谈判上。

欧洲时段,商品货币集体走弱,纽元表现最弱,纽元兑美元创七日新低至0.6599,下跌超0.6%。贸易风波叠加新西兰联储降息预期成不堪承受之重。投资者一方面受到贸易风波再起所带来的严重信心冲击,一方面又对此后新西兰联储周三可能降息的前景感到惴惴不安。
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★重要财经大事★


5月7日 01:45 加拿大央行行长波洛兹(Stephen Poloz)发表演说。 

★近期热点提要★


1、【外交部回应“下一轮中美经贸磋商”:中方团队正准备赴美磋商】
耿爽回应称,关于美方威胁对中国的产品加征关税,类似的情况以前多次出现过。中方的立场和态度一直非常明确,美方对此也十分清楚。至于中美经贸磋商已经进行了十轮,取得了积极进展。当务之急,我们还是希望美方和中方共同努力,相向而行,争取在相互尊重的基础上达成一个互利双赢的协议。这不仅符合中方利益,也符合美方利益,更是国际社会的普遍期待。至于你关心的下一轮经贸磋商,国内外对此很关注,国际社会有很多的评论,我们也正在了解相关情况。我这里可以告诉你的是,中方团队正在准备赴美磋商。 (人民日报)

2、【德国法国4月Markit综合PMI终值好于预期】
IHS MARKIT首席经济学家菲尔·史密斯:受益于强劲的国内基本面,德国服务业维持强韧,并没有同一些贸易依赖性商品生产产业一样显示出疲软;德国服务产业中,唯有运输和储藏相关商业活动因与制造业密不可分的联系而难以增长,其他商业活动都合理甚至强劲增长;德国服务业就业的激增在4月并没有放缓的迹象,就业以金融危机以来最快速度增长。 

IHS MARKIT经济学家Kerr:法国4月份制造业产出进一步下滑,但同时段内服务行业商业活动回到增长状态有助于稳定私营部门产出,自去年12月的黄备选运动以来,4月份是服务产业首次得到提振;最新的PMI数据显示黄备选抗议运动对经济的负面影响已经结束。此外,鉴于法国总统马克龙准备降低收入税并提高养老金,黄备选运动的负面影响弱有残余也会被抵消。

3、【欧元区Sentix投资者信心指数连续第三个月上升,得益于全球经济改善】
① 欧元区Sentix投资者信心指数连续第三个月上升,达到2018年11月以来的最高水平,这得益于强劲的全球经济环境以及在10月之前避免无序脱欧的危险;
② Sentix董事总经理曼弗雷德休布纳表示,5月份全球经济形势继续改善,欧洲也是如此。对经济衰退的担忧因此退居幕后;
③ 欧元区预期分类指数连续第四个月上升,达到-0.3,为去年3月以来的最高水平。德国投资者士气也有所提振,欧洲最大经济体的投资者信心指数从4月份的2.1升至7.9,为2018年11月以来的最高水平。 

4、【欧元区3月零售好于预期】
① 欧洲统计局的数据显示,欧元区3月零售月率持平于前月(好于经济学家预期的下滑0.1%),年率1.9%,同样超出经济学家预期;
② 零售贸易连续两个月增长,导致一季度国内生产总值增长高于预期。本月,欧元区消费者在食品、饮料和烟草上的支出增加了0.6%,但药品购买量却减少了1.8%;
③ 部分由于油价上涨,燃油购买量下降了0.6%,但网上购物增长了0.5%,大体上抵消了下降的影响,证实了该行业的积极趋势。

5、【外汇局:国家外汇管理局将继续积极支持金融市场扩大对外开放,满足境外投资者对我国金融市场不断扩大的投资需求,吸引全球长期资本进入我国金融市场】

6、【人民银行有关负责人表示:建立对中小银行实行较低存款准备金率的政策框架 深化金融供给侧结构性改革】
此次实行较低存款准备金率的对象是聚焦当地、服务县域的中小银行,将释放长期资金约2800亿元,并全部用于发放民营和小微企业贷款。这将明显增强服务县域中小银行的资金实力,促进其降低融资成本,更好地支持民营和小微企业发展。(央行微播)

7、【乌克兰外长:将在泽连斯基就任总统后辞职】 
① 据俄罗斯卫星通讯社6日消息,乌克兰外长帕夫洛科利姆金表示,他将在泽连斯基就任总统后提出辞职;
② 据新华社报道,乌克兰当选总统泽连斯基4日在与乌最高拉达(议会)领导人举行会晤时表示,希望他的就职仪式在本月19日举行。议会方面表示,乌议会将在14日举行的全会上就此问题进行表决;
③ 乌克兰3月31日和4月21日举行两轮总统选举投票。4月23日,乌中央选举委员会正式宣布泽连斯基当选乌新一届总统。根据乌克兰选举法,新总统应不迟于6月3日宣誓就职,任期5年。(环球网)

★欧洲时段外汇行情回顾★


欧洲时段,美元指数创日内新高至97.7328,因贸易摩擦担忧引致风险偏好降温,避险货币表现较好,美元获得提振,关注本周美国PPI及CPI数据,寻找通胀下行压力消退的证据。4月份非农就业报告显示招聘步伐强劲反弹,传达的信号令人鼓舞,说明美联储主席鲍威尔在FOMC会议后新闻发布会上表达的经济暂时疲软的现象确实正在消退;不过薪资压力低位运行,令潜在通胀压力前景不明。因此,本周即将发布的生产者价格指数(周四)和消费者价格指数(周五)将受到密切关注,以寻找过去几个月通胀整体下行压力正在消退的证据。
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欧洲时段,英镑兑美元盘中触及4月4日以来新高1.3185,但随后回落至1.3082的日内低点,跌幅超0.6%,投资者担心大家此前对脱欧进展太过乐观,英镑多头在避险情绪中处于守势。尽管各方对可能达成的跨党派退欧协议持乐观态度,尤其是在英国保守党和工党在地方选举中失去席位之后,但英镑兑美元未能利用上周五升至一个月高点的强劲涨势,并在周一欧洲市场早盘一直处于守势。贸易消息引发的新一轮全球避险交易浪潮,促使部分避险资金流向美元,并对英镑构成一定下行压力。本周将公布英国GDP初值和美国通胀数据。不过,关键焦点仍将放在周二重启的跨党派谈判上。
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欧洲时段,欧元兑美元小幅下跌近0.2%,交投于1.1184,尽管全球贸易风险升温带来的风险情绪恶化令欧元低开,但随着欧元区公布了不少好于预期的经济数据,提振了欧元表现,欧元区3月零售好于预期,另外欧元区Sentix投资者信心指数连续第三个月上升,得益于全球经济改善。欧元兑美元后市下行仍是大概率。尤其,关于全球贸易环境的下一步博弈可能能令欧盟市场成为牺牲品,而美元则会吸引更多资金流入,这使得1.11关口支撑受到挑战的前景已经指日可待。
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欧洲时段,美元兑日元下跌,盘中触及3月28日以来的新低110.28,主要受到全球贸易风险升温影响,提振了日元避险需求,随着全球股市集体下跌,市场资金流入美元资产,美元避险需求有所上升,日元涨幅有所收窄。另外特朗普决定将美日贸易谈判的开始时间推迟到日本议会的参院选举之后。
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欧洲时段,商品货币集体走弱,纽元表现最弱,纽元兑美元创七日新低至0.6599,下跌超0.6%。贸易风波叠加新西兰联储降息预期成不堪承受之重。 投资者一方面受到贸易风波再起所带来的严重信心冲击,一方面又对此后新西兰联储周三可能降息的前景感到惴惴不安。受上述情绪影响,纽元兑美元在早盘大幅跳空走低,短暂失守0.66关口,此后在亚洲时段略有反弹,但在进入欧洲时段后再度趋于下行,再度逼近0.66关口。新西兰联储将于周三发布政策决议,目前加息的概率基本是对半开。而该国经济严重依赖贸易的局面,也使得纽元面对国际贸易领域负面消息时显得尤其敏感。
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欧洲时段,美油触底反弹,但仍下跌1.2%至61.2美元/桶,盘中创3月29日以来新低至60.04美元/桶,因贸易局势不确定性增强,市场担忧远期原油需求问题,且股市大跌令油价跟随下行,另外,美国原油库存和产量双双创下新高,统计还显示,过去6周当中,美国原油库存在其中的5周均保持增势。另外贝克休斯公布的数据显示,美国活跃钻机数量三周来首次增加。但美银美林表示,当前油价由供应面支撑,自2018年11月OPEC产出减少220万桶/日;若伊朗退出原油市场,预计沙特将会缓慢弥补供应缺口,将支撑布伦特原油维持在70美元/桶上方。
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欧洲时段,现货黄金冲高回落,盘中创三日新高至1285.81美元/盎司,但随着美元指数走高,现货黄金跌破1280关口,此前主要受到贸易摩擦消息的影响,市场避险情绪回升,推动了黄金价格回升至1280美元/盎司之上。全球股市集体大跌提振了黄金的避险需求,恐慌指数飙升,创三个多月新高至18.8,但不同于风险资产及外汇市场的大幅波动,金价波动仍受限,美元走高成打压金价的主要原因。
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机构观点


【彭博经济学家:关注本周美国PPI及CPI数据,寻找通胀下行压力消退的证据】
① 彭博经济学家Carl Riccadonna与Yelena Shulyatyeva称,4月份非农就业报告显示招聘步伐强劲反弹,传达的信号令人鼓舞,说明鲍威尔在FOMC会议后新闻发布会上表达的经济暂时疲软的现象确实正在消退;
② 不过薪资压力低位运行,令潜在通胀压力前景不明。因此,本周即将发布的生产者价格指数(周四)和消费者价格指数(周五)将受到密切关注,以寻找过去几个月通胀整体下行压力正在消退的证据;
③ 彭博经济研究认为,随着失业率继续进一步低于中性水平,通胀将会加速 -- 但在经济今年下半年摆脱库存积压影响之前,这一点可能不会太明显。

【西太平洋银行:澳洲联储在周二有49%的概率会降息】
① 西太平洋指出,上周在澳洲一季度CPI读数意外不及预期之后,市场对澳洲联储在本周二降息可能性的计价一度高至70%,此后虽略有回落,但仍徘徊在50%上下;
② 西太平洋银行指出,目前最新市场预测显示,澳洲联储在周二降息的概率是49%,基本是对半开。之所以不是50%,是因为下周末(5月18)日澳洲即将举行大选,大家认为这可能会对澳洲联储的决策产生些微的影响;
③ 而该行认为,澳洲联储降息将是大势所趋,年内降息两次已经成为定局。即使本月不降息,在8月份之前完成首次降息也将没有悬念。因此,除了关注降息决定意外,澳洲联储周二对于未来政策前景的预测,料会对澳元走势构成更加直接的影响。

【从长期来看,黄金处于超卖状态,今年晚些时候可能会走高】
① 道明证券商品策略师Ryan McKay称,这方面的主要推动力将是美国经济增长失去动能,因财政刺激效果逐渐消退,且美联储和其他央行维持利率不变;
② 此外,随着美国疲弱的经济数据开始显现,股市将出现波动,这意味着黄金将成为投资组合中的多元化资产,并获得部分对冲风险的买盘。不过,股市大涨,美元保持强势,且在鲍威尔指出通胀只是暂时现象后,降息的可能性已开始被市场消化,短期内我们将维持在区间波动的轨迹上,在低于1300美元的20美元区间;
③ 荷兰国际集团(ING)大宗商品策略师Warren Patterson说,随着夏季的开始,全球和美国经济数据对黄金投资者来说至关重要。普遍的共识是,随着2019年的到来,我们很可能会开始看到增长放缓。我们确实认为投资者可能会开始转向避险资产。我们预计年底金价将略高于1350美元;
④ RBC Capital Markets大宗商品策略师Christopher Louney指出,尽管金价近期仍在挣扎,但我们认为近期和即将触及的低点代表着不错的入市点,因基本面依然强劲。我们今年将继续坚持对金价的乐观看法,并建议在金价即将下跌的背景下,至少在2019年年中之前,买入和/或增加黄金配置。

【道明证券:新西兰联储本周决定是否降息时将高度纠结】
① 新西兰联储将于北京时间周三凌晨发布利率决议,而道明证券认为,直至眼下,新西兰联储会否降息仍处于“五五开”的高度不确定性状态,最后决策可能仅在一念之间,因此该行推荐投资者在决议出炉前轻仓一切纽元相关资产;
② 在3月份的会议上,新西兰联储已经表达的宽松的预期,但是所列举的风险因素全部来自外部,而非其本国的经济数据。这难以彻底说服政策委员会内部的鹰派人士。而现在,大家的态度如何转变,将仍充满玄机;
③ 最可能推动新西兰联储降息的仍是外部贸易环境的进一步不确定性,相关局势的快速进展可能在最后一刻才让新西兰联储决策层拍板行动;
④ 同时,由于澳洲联储将比新西兰联储恰好早一天出炉利率决议,如果澳洲联储率先降息,那么作为国情与周边环境相似的邻国新西兰,也会随之在货币政策上面临更大的宽松压力 

行情

美元指数 96.03 0.05 0.05%
欧元美元 1.1382 -0.0017 -0.15%
英镑美元 1.2752 0.0009 0.07%
美元日元 107.09 -0.21 -0.2%
美元人民币 6.8815 0.0045 0.07%
现货黄金 1428.61 8.89 0.63%
现货白银 15.445 0.002 0.01%
美原油 57.87 -0.03 -0.05%
澳元美元 0.6968 0.0005 0.07%
美元加元 1.3176 -0.0004 -0.03%
上证指数 2982.07 -26.07 -0.87%
日经225 21193.81 -92.18 -0.43%
英国FT 7403.90 -12.79 -0.17%
德国DAX 12264.56 -10.01 -0.08%
纳斯达克 8005.69 -26.01 -0.32%