6月4日外汇交易提醒

2019-06-04 06:19:47 海临风 16958 汇通网版权所有
汇通网讯——6月3日美元大跌,美元指数一度跌近0.67%,刷新5月13日以来新低至97.10;此前美联储布拉德表示,鉴于全球贸易紧张局势以及美国通胀疲弱对经济增长构成的风险不断上升,美国“可能很快就需要”降息。受美债收益率下跌及全球贸易紧张态势的推动,欧元兑美元一度较日低回升逾百点,创近三周以来新高至1.1262。
周一(6月3日)美元重挫,美元指数一度跌0.67%,刷新5月13日以来新低至97.10;此前美联储布拉德表示,鉴于全球贸易紧张局势以及美国通胀疲弱对经济增长构成的风险不断上升,美国“可能很快就需要”降息。
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不断加剧的贸易紧张局势促使投资者撤出美国股市等风险较高的资产,转向日元瑞郎等避险资产。美元兑一篮子六种主要货币下跌0.63%,至97.131,不过今年以来仍上涨了约1%。同样在周一,一项全国性调查显示,美国5月制造业活动放缓至两年多来的最低水平,因工厂经理对贸易摩擦表示担忧。

布拉德表示,虽然美联储无法对美国和其他主要贸易国家之间迅速演变的贸易争端的每一个变化做出反应,但最近发生的事件,比如出人意料地宣布对墨西哥进口商品征收新关税,已经造成了“一种不确定性上升的环境”随着全球经济放缓,这可能会反映在美国宏观经济的表现中。

受美债收益率下跌及全球贸易紧张态势的推动,欧元兑美元一度较日低回升逾百点,创近三周以来新高至1.1262。美元兑日元触及1月10日以来的最低水平,报107.88日元,较前一个交易日收盘下跌约0.31%。

道明证券全球外汇策略主管Mark McCormick写道,尽管我们认为,最近对墨西哥发出的警告可能会得到解决,但在本月晚些时候20国集团(G20)峰会之前,全球贸易领域的未来道路可能仍将面临挑战。在这种背景下,我们对美元兑日元采取了逢高抛售的姿态。

瑞郎已接近瑞士央行传统上干预汇市以保持瑞郎疲弱的水准。瑞郎兑欧元升逾0.5%,报1.112瑞郎,为2017年7月以来最高,但尾盘回落至1.116瑞郎。瑞郎兑美元汇率创下3月27日以来的最高水平,美元兑瑞郎下跌0.99%,至0.991瑞郎。

法国农业信贷银行的外汇策略师Manuel Oliveri表示,虽然最近几周瑞郎升值强烈,大部分涨幅是由于风险避险的浪潮席卷市场,在进一步大幅上涨前央行都不会介入。瑞士央行奉行负利率和货币干预的货币政策,传统上是在瑞郎升至1欧元兑1.10瑞郎左右时进行干预,但低通胀和贸易紧张局势表明,瑞郎将从当前水平进一步大幅上涨。

周二前瞻


时间区域指标前值
09:30澳大利亚第一季度经常帐(亿澳元)-72
17:00欧元区5月未季调CPI年率初值(%)1.7
17:00欧元区4月失业率(%)7.7
22:00美国4月工厂订单月率(%)1.9
22:00美国4月耐用品订单月率终值(%)-2.1
凌晨04:30美国截至5月31日当周API原油库存变动(万桶)-527
凌晨04:30美国截至5月31日当周API汽油库存变动(万桶)271

12:30 澳洲联储公布利率决议
17:00 澳洲联储主席洛威(Philip Lowe)参与当地企业界餐会。
20:30 美联储威永久票委、纽约联储主席威廉姆斯(John Williams)为该联储主办的会议致开幕词,会议主题为“建立金融服务业文化资本:新兴做法、风险与机遇”
21:55 美联储主席鲍威尔(Jerome Powell)在“美联储倾听:货币政策策略、工具与沟通实务”会议上致欢迎词;出席该会议的美联储官员还有美联储理事布雷纳德、美联储埃文斯、卡普兰

投行观点汇总



美银美林:对美元兑日元的两点观察,未来更有可能下行


美银美林全球研究部周一从流动性方面讨论了美元兑日元的前景,强调了对近期日元价格走向两个值得注意的观察。汇价在东京交易时段保持了在2018年11月以来的上行趋势,这与我们的预期相符。

美元兑日元与全球股市的关联性今年有所上升。日元对全球股市的敏感度扩大,而美元与全球股市的关系大部分保持未变。在我们看来,这些变化反映出公司资金流、投资者仓位、估值和政策的转变。两者与以日经225指数为代表的日本股票对比的结果表明,美元兑日元的方向风险看来倾向于下行。

加拿大国家金融银行:美元兑加元年底目标1.30不变


加拿大国家金融银行分析师解释称,全球经济进一步恶化,以及相应的油价暴跌,是加元面临的最大下行风险。加拿大经济正在好转,从3月份的强劲数据就可以看出,这标志着第二季度的增长加速。再加上美国取消了从加拿大进口钢铁和铝的关税,本应提振加元,但由于投资者对全球经济增长感到担忧,加元反而继续挣扎。

加拿大出口商也将受益于第二季度美国进口的增长。如果像我们预期的那样,第二季度的经济增长最终好于加拿大央行目前预计的1.3%,这可能会让市场降低对今年继续降息的预期,从而提振加元。

虽然我们保持美元兑加元年底目标1.30的预测不变,如果贸易局势缓和,这将给油价注入新的活力,加元也将因此受益,如果6月份的20国集团会议未能改变美国及其贸易伙伴之间贸易谈判中目前的悲观基调,我们可能不得不修改这一预测。

荷兰合作银行:澳大利亚央行周二将降息


荷兰合作银行高级外汇策略师Jane Foley表示,外界普遍预计,澳洲联储将成为继新西兰联储之后,第二个下调政策利率的十国集团(G10)央行。预计澳元兑美元在未来几个月将小幅走低,6个月内将跌至0.67。

目前,澳洲联储1.5%的主要政策利率远高于10国集团其他几家央行。尽管如此,澳洲联储周二开始降息周期的可能性引发了一场辩论,即在不远的将来,央行是否必须将量化宽松政策纳入其政策工具。

考虑到澳大利亚的经常账赤字,澳元有能力比许多其它10国集团货币更敏感,对广泛的风险偏好下降更敏感。在全球第二大经济体增长放缓的迹象中,澳大利亚与中国的强大贸易联系,加剧了澳元未来几个月可能出现的跌势,而澳洲联储也将以降息作为回应,鉴于市场越来越接受这一点,我们认为未来几个月澳元仍有可能保持弱势。

行情

美元指数 97.56 0.52 0.53%
欧元美元 1.1208 -0.0068 -0.6%
英镑美元 1.2589 -0.0085 -0.67%
美元日元 108.56 0.18 0.17%
美元人民币 6.9255 0.0039 0.06%
现货黄金 1341.71 -0.60 -0.04%
现货白银 14.879 -0.029 -0.19%
美原油 52.51 0.23 0.44%
澳元美元 0.6872 -0.0043 -0.62%
美元加元 1.3414 0.0087 0.65%
上证指数 2881.97 -28.77 -0.99%
日经225 21116.89 84.89 0.4%
英国FT 7345.78 -22.79 -0.31%
德国DAX 12096.40 -72.65 -0.6%
纳斯达克 7796.66 -40.47 -0.52%