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INE原油暴跌4%,全球金融市场陷入恐慌,需求遭遇空前冲击;价格战沙特变本加厉

2020-03-18 16:45:44 交易骑士 250 汇通网版权所有
汇通网讯——3月18日上海原油价格下跌4.01%。金融市场的恐慌令投资者抛售几乎所有风险资产,而全球疫情继续扩散的风险令经济增长和石油需求放缓,沙特将在未来几个月内把原油出口量提升至1000万桶/日水平以上,导致布伦特原油跌破30美元/桶,并促使能源企业宣布大幅削减支出。美国、加拿大,以及欧洲和亚洲等国家均宣布将采取前所未有的措施遏制疫情扩散,这给燃料需求带来打击。
周三(3月18日)上海原油价格下跌。主力合约SC2005,以236.8元/桶收盘,下跌9.9元,跌幅为4.01%。金融市场的恐慌令投资者抛售几乎所有风险资产,而全球疫情继续扩散的风险令经济增长和石油需求放缓,沙特将在未来几个月内把原油出口量提升至1000万桶/日水平以上,俄罗斯和沙特目前正陷入一场石油价格战,导致布伦特原油跌破30美元/桶,并促使能源企业宣布大幅削减支出。美国、加拿大,以及欧洲和亚洲等国家均宣布将采取前所未有的措施遏制疫情扩散;许多政府出台限制居民活动的措施,并关闭企业,这给燃料需求带来打击。Again Capital Management合伙人John Kilduff表示,你每小时都会收到新的有关需求侧被干扰的消息。

在疫情导致需求受打击的情况下,沙特和俄罗斯仍深陷价格战,此前这两个最大产油国未能就延长执行限产协议以支撑市场达成一致;沙特能源部周二表示,布油较美油升水大幅收窄至每桶0.67美元,为2016年11月以来最窄;布油对来自美国以外的供应反应更大,因此沙特和俄罗斯将增加产量这一消息给其造成的打击要比给美国原油更大;当布油较美油升水收窄时,美国原油出口的吸引力就会因运输成本而变得不那么有吸引力。
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期货合约和成交情况一览


上海国际能源交易中心成交情况 2020年3月18日(周三)
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交易综述与交易策略


上海原油价格下跌。主力合约SC2005,以236.8元/桶收盘,下跌9.9元,跌幅为4.01%。全部合约成交155350手,持仓增加3005手至111835手。主力合约成交76856手,持仓减少530手至38000手。
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交易逻辑:金融市场的恐慌令投资者抛售几乎所有风险资产,而全球疫情继续扩散的风险令经济增长和石油需求放缓,沙特将在未来几个月内把原油出口量提升至1000万桶/日水平以上。

支撑位:美油跌破30关口支撑;INE原油250关口支撑有限。

阻力位:INE原油300存强阻力;美原油35关口阻力强劲。

交易策略:短线基本面偏空,但恐慌情绪严重,空头背靠280做空,多头建议等待。

中国及海外消息


【工行:近期个别客户多次进行大额非正常交易,有区域性组织性】
18日,中国工商银行股份有限公司通告称,近期,国际市场贵金属大宗商品价格波动剧烈,我行在账户商品业务日常监控中发现个别客户多次进行大额非正常交易,且具有明显的区域性和组织性。对于开展非正常交易的客户,我行将根据与客户签署的协议约定,采取终止账户商品交易服务等相关措施,并保留进一步采取法律措施的权利。(中新网) 

【欧洲汽车生产协会:今年至今欧洲汽车销售创2013年以来最差表现】

【波音向美国政府寻求600亿美元救助航空业】
波音公司正在为自己以及供应商向美国政府寻求至少600亿美元援助,这家飞机制造商急于获得资金来应对新冠病毒的大流行。波音周二表示,联邦支持将涵盖“公共及私人流动性,包括贷款担保”。一位知情人士透露,虽然该提议的细节仍在调整中,但大部分资金将通过波音流向其零部件制造商网络。其他公司可以单独使用这些担保来安排自己的融资。波音的求助获得了总统特朗普的支持。他告诉记者:“我们必须保护波音,我们必须帮助波音”。美国政府正在讨论一项规模高达1.2万亿美元、涉及面广泛的刺激计划,以减轻疫情不断扩大带来的经济影响。

【工商银行将依据国际市场惯例以及中国工商银行账户贵金属、账户能源等账户商品交易协议相关规定,参照国际市场报价及市场流动性状况,灵活调整账户商品交易点差:市场波动加剧、流动性不足时,调宽点差;市场波动回稳、流动性恢复时,调窄点差】

【法国能源巨头道达尔:正调整法国炼油厂的产量以适应当前需求状况】

【国际能源署(IEA)和石油输出国组织(OPEC)周一援引IEA近期分析、罕见发布联合声明称,若市场持续当前这个状况,发展中国家的油气收入今年将减少50%-85%至逾20年低点】
IEA署长比罗尔及OPEC秘书长巴尔金都在声明稿中指出,这可能产生“重大的社会及经济后果”,特别是对医疗和教育等重要领域的公共部门支出。

【市场消息:伊拉克在致欧佩克的信件中表示,希望召开紧急会议讨论所有可能的选项,并立即采取行动以重新平衡石油市场,缓解目前不断恶化的局势】

【沙特提议召开二十国集团领导人视频会议,以讨论新冠肺炎疫情】
二十国集团轮值主席国沙特当地时间17日晚发表声明,称沙特正在与二十国集团各成员国就下周召开一次特别视频会议的事项开展沟通,以推动协调各成员国就新冠肺炎疫情及其全球经济和社会的影响作出协调和努力。声明强调,二十国集团将与国际组织一道,采取必要措施减轻新冠肺炎疫情对全球的影响,沙特则将在此次视频会议中推动二十国集团领导人形成协调一致的政策以保障全球经济持续发展。(央视) 

【伊朗总统鲁哈尼:美国的制裁给伊朗造成了2000亿美元的损失,是伊朗抗击疫情的主要阻碍;近日,鲁哈尼、伊朗议长拉里贾尼、外长扎里夫先后致信多国政要,呼吁各国无视美国制裁】

【人民银行召开电视电话会议进一步部署运用再贷款再贴现支持复工复产工作】
会议指出,5000亿元再贷款再贴现政策出台以来,人民银行总行和各分支机构采取多种措施,积极协调地方政府和金融机构,有效推动了再贷款再贴现政策的落地,积极引导金融机构发放符合要求的优惠利率贷款,引导资金投向复工复产领域,实现了精准滴灌的政策效果。截至3月15日,金融机构累计发放优惠利率贷款共1114亿元,对支持企业复工复产发挥了重要作用。(官网)

【沙特能源大臣:沙特将在未来几个月内把原油出口量提升至1000万桶/日水平以上】 
出口量的增加表明,在俄罗斯与欧佩克+未达成协议后,沙特决心继续执行其“按意愿产油”的政策。俄罗斯和沙特目前正陷入一场石油价格战,导致布伦特原油跌破30美元/桶,并促使能源企业宣布大幅削减支出。该官员表示,沙特将利用Fadhili厂产出的天然气来弥补国内25万桶/日的石油消费量,这将使该国未来几个月增加原油出口至逾1000万桶/日。

机构观点


【华泰期货:二季度原油市场将严重过剩】
需求方面,海外疫情持续恶化,ARA与新加坡等地的汽油裂解价差持续下跌,航煤等需求也受到航班取消影响断崖式下跌,目前中国需求有一定复苏,山东地炼开工率见底反弹,但中国复苏对全球需求的提振依然非常有限。供给方面,4月份沙特原油产量预计将达到1230万桶/日最高产能,阿联酋、伊拉克以及俄罗斯均会开始增产,利比亚产量降低至10万桶/日以下,委内瑞拉产量从80万桶/日下滑至40万桶/日,美国方面,页岩油生产商开始削减资本开支,减少钻机数量,但总体二季度原油市场的供需展望依然非常过剩,预计过剩幅度至少在500万桶/日以上,市场目前的焦点转向什么时候到达全球罐容的极限。

【Raymond James & Associates能源研究分析师Pavel Molchanov表示,仅仅全球各地因应对疫情出台的封锁政策就足以使得油价迈入熊市,在此基础上再加以欧佩克+组织濒临崩溃的风险,这对油市造成了前所未有的破坏。这场危机将对全球原油需求造成现代史上最严重的冲击;因此当前投资者目光再次聚焦在原油库存上,试图观察其是否受到明显的疫情影响】

【摩根士丹利周一进一步下调油价预期】
① 原因是OPEC+协议破裂令人担忧全球需求低迷之际市场供应过剩,第二季ICE布伦特原油价格预估从每桶35美元调降至30美元;
② 尽管油价大幅下跌,但OPEC+短期内不大可能回到谈判桌前...我们预计已经宣布的增产大多确实将进入市场,至少短期内如此。

【高盛:将布伦特原油和WTI原油二季度的预测下调至20美元/桶,以反映现金成本的变动】
高盛:下调二季度布伦特原油预估,由30美元/桶下调至20美元/桶,对三季度和四季度布伦特原油的预估没有改变,依旧分别为30美元/桶和40美元/桶;目前预测,全球第一季度和第二季度全球石油过剩分别为390万桶/日和570万桶/日。页岩产量预计到第四季度同比下降75万桶/日,继续预计供应减少,需求正常化将使石油在第4季度回到每日减少150万桶,预计2020年原油需求将同比下降110万桶/日,达到历史最高水平。

行情

美元指数 99.18 0.87 0.89%
欧元美元 1.1028 -0.0113 -1.01%
英镑美元 1.2386 -0.0074 -0.59%
美元日元 108.04 0.10 0.09%
美元人民币 7.0999 0.0039 0.05%
现货黄金 1619.73 -8.43 -0.52%
现货白银 13.976 -0.493 -3.41%
美原油 20.43 -1.08 -5.02%
澳元美元 0.6144 -0.0024 -0.39%
美元加元 1.4162 0.0177 1.27%
上证指数 2747.21 -24.99 -0.9%
日经225 19084.97 -304.46 -1.57%
英国FT 5560.53 50.20 0.91%
德国DAX 9815.97 183.45 1.9%
纳斯达克 7703.09 200.71 2.68%
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